新華社北京１２月２３日電 （記者趙曉輝、陶俊潔）３５歲，年薪逾百萬元，十一年的從業(yè)經(jīng)歷，資深保薦代表人，人們很難把如此“金領(lǐng)”與罪犯聯(lián)系起來。然而，正是這樣一位容貌清秀的女士——曾任東北證券中層的秦宣——卻因涉嫌內(nèi)幕交易而斷送了自己的大好前程，淪為階下囚，成為證監(jiān)會(huì)首度披露的，因內(nèi)幕交易被查處的保薦代表人。
蹊蹺異動(dòng)賬戶落入監(jiān)管法眼
２０１０年初秋，一組神秘賬戶的異常交易進(jìn)入深圳證券交易所的監(jiān)控視野。這些賬戶有一個(gè)共同的特點(diǎn)：在同一個(gè)時(shí)期內(nèi)大量買入同一只股票——西南合成。而西南合成同期漲勢遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過大盤。
這批賬戶背后有著怎樣的關(guān)聯(lián)？是什么原因?qū)е滤鼈儗ξ髂虾铣伞安患s而同”的青睞？敏銳的監(jiān)管人員憑直覺體察到了其中可能隱藏著的違法違規(guī)利益鏈條，證監(jiān)會(huì)遂于當(dāng)年１１月１５日進(jìn)行立案稽查，圈定了２０余個(gè)賬戶。
初步調(diào)查發(fā)現(xiàn)，２０１０年８月中旬，北大國際醫(yī)院集團(tuán)和集團(tuán)下屬的西南合成制藥股份有限公司研究決定，將北醫(yī)集團(tuán)持有的北醫(yī)醫(yī)藥１００％股權(quán)注入西南合成實(shí)施重組。９月２７日，西南合成發(fā)布重組停牌公告。１０月２６日，西南合成發(fā)布公告，披露擬實(shí)施定向增發(fā)購買北醫(yī)醫(yī)藥１００％股權(quán)的重組預(yù)案。
“這些信息構(gòu)成了內(nèi)幕信息，而上述賬戶的交易行為恰恰是在內(nèi)幕信息形成至公開期間進(jìn)行的，內(nèi)幕交易嫌疑很大?！弊C監(jiān)會(huì)稽查人員說。
動(dòng)用近億資金一單盈利８１７萬元
經(jīng)過初步調(diào)查，最早圈定的２０余個(gè)賬戶范圍逐步縮小到蔣某等６個(gè)賬戶，而這６個(gè)賬戶都指向了一個(gè)操盤手——周某。
曾任職于證券公司、又做過財(cái)經(jīng)公關(guān)的周某是一個(gè)職業(yè)操盤手，為兩名民營企業(yè)老板買賣股票，蔣某賬戶組真正的控制人正是這兩名老板?！斑@些賬戶有的已經(jīng)開戶幾個(gè)月但從未轉(zhuǎn)入過資金，更未買過任何股票，然而就在９月１４日至２１日之間，大筆資金開始轉(zhuǎn)入，并且只買一只股票——西南合成?！被槿藛T說。
更為奇怪的是，在９月２１日，實(shí)際上是西南合成停牌前的最后一個(gè)交易日，上午剛剛開盤，蔣某等賬戶就轉(zhuǎn)入資金４０００萬元，開始陸續(xù)買入西南合成。
“從開盤后開始不停地買入，中間還放出一些籌碼打壓股價(jià)，最后一直買到下午２點(diǎn)５９分，實(shí)在沒時(shí)間了才罷手?！被槿藛T說。
僅僅這一天，蔣某賬戶就買入西南合成２９５萬股，用去資金４３２０萬元。總的算下來，在停牌前短短的六個(gè)交易日里，蔣某賬戶共動(dòng)用資金近１億元，買入西南合成，交易金額８９５１萬元。
一個(gè)月后復(fù)牌，這一組賬戶馬上賣出所持股票５１４萬股，交易金額８３９９萬元，盈利８１７萬元。
順藤摸瓜內(nèi)幕信息傳遞路線浮現(xiàn)
調(diào)查至此，蔣某賬戶組內(nèi)幕交易的特征已經(jīng)很明顯，那么內(nèi)幕信息的傳遞鏈條是怎樣的呢？調(diào)查逐漸聚焦到一名重組項(xiàng)目的主辦人——保薦代表人秦宣身上。
秦宣，時(shí)任東北證券北京分公司深圳市場部副總經(jīng)理，２００７年獲保代資格，由東北證券指派擔(dān)任西南合成重組項(xiàng)目的主辦人。
２０１０年９月６日，秦宣到西南合成參加項(xiàng)目協(xié)調(diào)會(huì)，成為內(nèi)幕信息知情人，９月中旬開始進(jìn)場調(diào)查。
進(jìn)一步的調(diào)查顯示，操盤手周某與秦宣關(guān)系非同一般。周某與秦宣相識于２００７年的一場路演酒會(huì)，之后一直來往密切。
“秦宣到哪里出差，做什么項(xiàng)目，兩人都會(huì)在聊天中談到，而西南合成的重組消息正是秦宣通過電話告知周某的?！被槿藛T透露。
“周某把這個(gè)信息告訴兩位老板，經(jīng)商議決定買入西南合成，并隨著內(nèi)幕消息的確定逐步加倉，是一起典型的內(nèi)幕交易案?！被槿藛T說。
親自操刀內(nèi)幕交易牟利２３萬元
秦宣是僅僅把內(nèi)幕信息泄漏給了他人還是自己也進(jìn)行了內(nèi)幕交易？調(diào)查人員不放過任何一個(gè)線索，任何一個(gè)可能。
經(jīng)過調(diào)查秦宣的銀行賬戶，結(jié)果正如所料。２０１０年９月６日，秦宣開戶在北京的一個(gè)銀行賬戶轉(zhuǎn)出資金１００萬元到她在山西開設(shè)的銀行賬戶，這筆錢又于９月７日轉(zhuǎn)入任某賬戶。任某賬戶的資金于９月８日又轉(zhuǎn)入其證券賬戶，開始購入西南合成的股票。而就在此前的９月６日，秦宣剛剛參加了西南合成重組項(xiàng)目的協(xié)調(diào)會(huì)。
“秦宣非常懂得規(guī)避監(jiān)管，不僅資金流水轉(zhuǎn)了兩道彎，而且任某賬戶的下單也是她遙控指揮的，并不會(huì)留下任何自己操作的痕跡。”稽查人員說。
一直到停牌前一個(gè)交易日，秦宣操縱的任某賬戶資金已經(jīng)全部用于購買西南合成，復(fù)牌后大部分賣出。經(jīng)查，秦宣共買入西南合成股票９萬股，交易金額１４０萬元，獲利２３萬元。
據(jù)介紹，鑒于秦宣等人的行為涉嫌刑事犯罪，證監(jiān)會(huì)將此案移送公安機(jī)關(guān)處理，秦宣已被依法逮捕，目前已移動(dòng)檢察機(jī)關(guān)審查起訴，周某等人內(nèi)幕交易的違法行為仍在偵查中。
捧著金飯碗偷棵大白菜
“這是一起非常典型的保薦代表人內(nèi)幕交易案?！弊C監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人說，“保代屬于金牌執(zhí)照，最應(yīng)當(dāng)清楚法律法規(guī)的規(guī)定，也最清楚違法責(zé)任，但秦宣不但泄漏內(nèi)幕信息還自己內(nèi)幕交易，反映其內(nèi)心深處缺少對法律的敬畏?！?/p>
按照目前的行情，秦宣的年薪應(yīng)當(dāng)有兩三百萬之多。而在這一案件中，調(diào)查表明，秦宣泄漏內(nèi)幕信息并沒有獲利，她自己進(jìn)行的內(nèi)幕交易也僅僅賺來２３萬元。
“這可真是捧著金飯碗偷了棵大白菜！”證監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人說，“代價(jià)是保代資格的撤銷，淪為刑事罪犯，還可能終身市場禁入。”
更為令人心酸的是，秦宣的小孩剛剛５歲，年幼孩子的母親面臨牢獄之災(zāi)，這個(gè)家庭所受到的損害難以估量。得知事情敗露之后，秦宣本人情緒十分波動(dòng)，一度失聲痛哭，但悔之晚矣。
根據(jù)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站公開資料，秦宣擔(dān)任了兩家公司上市的簽字保代，且都處于持續(xù)督導(dǎo)期。案發(fā)之后，凡是秦宣督導(dǎo)的項(xiàng)目都要更換保薦代表人?！艾F(xiàn)在培養(yǎng)一個(gè)成熟的保代，成本要上千萬元，這個(gè)案件帶給證券公司的損失非常大，也給市場帶來了非常壞的影響?！弊C監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人說。
該負(fù)責(zé)人警示說，無論內(nèi)幕交易多么隱蔽，最終必將受到法律的嚴(yán)懲，潛在的違規(guī)者不要心存僥幸，任何可能獲悉內(nèi)幕交易的人都要對內(nèi)幕信息堅(jiān)持“三不”原則，即不買賣相關(guān)證券、不泄漏相關(guān)內(nèi)幕信息、不明示或暗示他人買賣相關(guān)證券，遠(yuǎn)離內(nèi)幕交易。
