國家發(fā)展改革委辦公廳于2018年8月30日發(fā)布《關(guān)于做好政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)有關(guān)工作的通知》（以下簡稱《通知》，發(fā)改辦財(cái)金〔2018〕1043號(hào)），相關(guān)評價(jià)工作已正式全面展開。對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金的績效評價(jià)，即對在全國政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金信用信息登記系統(tǒng)中登記并完成材料齊備性審核的基金和基金管理人，運(yùn)用科學(xué)合理的績效評價(jià)指標(biāo)、評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和評價(jià)方法，對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金的政策目標(biāo)實(shí)現(xiàn)程度、投資管理能力、綜合信用水平、經(jīng)濟(jì)效益等進(jìn)行客觀、公正的評價(jià)，旨在進(jìn)一步加強(qiáng)行業(yè)信用體系建設(shè)，促進(jìn)行業(yè)高質(zhì)量持續(xù)健康發(fā)展?，F(xiàn)根據(jù)《通知》精神，就政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)工作作如下說明。

一、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是整體性評價(jià)

本次評價(jià)的對象是對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金整體情況的總體評價(jià)，而不是對單支基金的具體評價(jià)。評價(jià)雖然以單支基金的信用登記信息為基礎(chǔ)，但評價(jià)本身并不以盡職調(diào)查的方法，對單支基金的內(nèi)部具體運(yùn)行管理和微觀經(jīng)營績效進(jìn)行評測，而是以微觀數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金的整體發(fā)展效果、政策目標(biāo)達(dá)成度以及投資運(yùn)行效率進(jìn)行全局性把握和趨勢性判斷。

二、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是宏觀性評價(jià)

本次績效評價(jià)從促進(jìn)政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的宏觀視角開展，不是對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金財(cái)政出資績效的評價(jià)，也不是對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金不同出資方各自經(jīng)營績效的評價(jià)，而是針對政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金所具有的產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向和公共資金屬性，突出強(qiáng)調(diào)宏觀性評價(jià)，從而在現(xiàn)有基金各種微觀評價(jià)方法的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步完善宏觀評價(jià)監(jiān)管手段，從整體發(fā)展方向上促進(jìn)政府出資基金更好發(fā)揮其應(yīng)有的政策功能，取得更好的投資和引導(dǎo)效果。

三、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是以信用為基礎(chǔ)的服務(wù)性評價(jià)

國家發(fā)展改革委作為社會(huì)信用體系建設(shè)牽頭部門、政府投資主管部門和政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范的制定部門，深入貫徹新發(fā)展理念和供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革要求，創(chuàng)新政府宏觀管理方式，突出信用約束理念，認(rèn)真落實(shí)“放管服”改革措施，圍繞處理好市場和政府的關(guān)系，從轉(zhuǎn)變政府職能、落實(shí)基金和基金管理人市場主體地位、規(guī)范政府行為、銜接各領(lǐng)域改革等方面加強(qiáng)政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金行業(yè)事中事后管理和行業(yè)信用體系建設(shè)。以此為基礎(chǔ)的績效評價(jià)突出信用約束理念，認(rèn)真落實(shí)建立服務(wù)型政府和“放管服”改革要求，主要是對基金、基金管理人及其高級管理人員信用信息進(jìn)行采集，不增加行政許可和審批事項(xiàng)，匯總評價(jià)結(jié)果將為政府出資方提供大數(shù)據(jù)信息服務(wù)，為社會(huì)投資方和地方政府選擇基金和基金管理人提供補(bǔ)充參考。

四、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是多元化評價(jià)

本次評價(jià)堅(jiān)持多元化主體參與，以系統(tǒng)自動(dòng)抓取已登記信息和基金管理人自主補(bǔ)充填報(bào)其他信息為主，輔之以發(fā)展改革部門或發(fā)展改革部門委托的第三方機(jī)構(gòu)抽查，并以在全國信用信息共享平臺(tái)查詢基金和基金管理人高管的信用記錄為重要補(bǔ)充，合理確定指標(biāo)選取范圍及考核權(quán)重，重點(diǎn)考核政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金政策目標(biāo)實(shí)現(xiàn)效果、投資運(yùn)營情況和信用狀況。績效評價(jià)與國家宏觀政策導(dǎo)向、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力和水平、行業(yè)社會(huì)信用體系建設(shè)有機(jī)結(jié)合，目標(biāo)是促進(jìn)基金規(guī)范運(yùn)作，有效引導(dǎo)更多社會(huì)資本投入國家鼓勵(lì)支持的重點(diǎn)領(lǐng)域和短板薄弱環(huán)節(jié)，推動(dòng)基金在支持創(chuàng)新發(fā)展、產(chǎn)業(yè)升級方面和高質(zhì)量可持續(xù)健康發(fā)展方面發(fā)揮更大作用。

五、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是線上填報(bào)+抽查評價(jià)

本次評價(jià)積極運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)加強(qiáng)對基金主體服務(wù)和管理，堅(jiān)持在線實(shí)時(shí)填報(bào)、簡單快捷高效原則，采用定量與定性分析相結(jié)合的評價(jià)方法，基金管理人通過全國政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金信用信息登記系統(tǒng)在線自主填報(bào)。為確保基金管理人所填信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，本著兼顧效率和公平的原則，發(fā)展改革部門組織采取小比例抽查的方式，按照本區(qū)域基金總數(shù)的10%對基金管理人填報(bào)的準(zhǔn)確性進(jìn)行重點(diǎn)隨機(jī)抽查。

六、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金績效評價(jià)是差異化評價(jià)

本次評價(jià)指標(biāo)充分考慮評價(jià)對象的特殊性，分設(shè)了投資期和退出期兩個(gè)階段采用不同評價(jià)指標(biāo)和方法。政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金在募、投、管和退等基本環(huán)節(jié)中，作為投資主體，其行為表現(xiàn)主要發(fā)生在投資和退出階段，前者是政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金政策公共性和工具性的表現(xiàn)，后者則是政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金市場化和專業(yè)管理的必然要求。